Novaland xuất hiện giao dịch tín dụng hơn 4.060 tỷ đồng, tài sản thế chấp là gì?

Dự án Aqua City tiếp tục là tài sản bảo đảm quan trọng

Công ty CP Đầu tư Địa ốc No Va vừa công bố thông tin về việc điều chỉnh các điều kiện, điều khoản liên quan đến một số lô trái phiếu đang lưu hành. Theo đó, doanh nghiệp tiếp tục sử dụng các tài sản bảo đảm hiện hữu của ba lô trái phiếu NVJCH2024004, NVJCH2025005 và NVJCH2026006 để bảo đảm cho hai khoản tín dụng có tổng giá trị hơn 4.060 tỷ đồng.

Ảnh minh họa.

Nhóm tài sản được dùng làm bảo đảm gồm toàn bộ quyền sử dụng đất tại dự án Đảo Phượng Hoàng 2, toàn bộ quyền tài sản phát sinh từ dự án này cùng phần vốn góp của thành viên góp vốn tại doanh nghiệp. Đây cũng là các tài sản đang được thế chấp cho các nghĩa vụ liên quan đến ba lô trái phiếu nói trên.

Trong số hai khoản tín dụng được bảo đảm, Công ty TNHH Đầu tư và Phát triển Bất động sản Nova Tân Gia Phát vay 2.275 tỷ đồng để thực hiện giao dịch nhận chuyển nhượng 56% phần vốn góp tại Công ty TNHH Ngôi Nhà Mega từ Công ty CP Tập đoàn Đầu tư Địa ốc No Va (mã chứng khoán: NVL).

Bên cạnh đó, Công ty CP Dịch vụ Thương mại Đầu tư Thiên Hà vay 1.786 tỷ đồng nhằm nhận chuyển nhượng 43,9% phần vốn góp tại Công ty TNHH Ngôi Nhà Mega. Tổng giá trị hai khoản tín dụng đạt hơn 4.060 tỷ đồng.

Được biết, Đầu tư Địa ốc No Va và Ngôi Nhà Mega đều là các công ty con của Novaland với tỷ lệ sở hữu trên 99,9%. Dự án Đảo Phượng Hoàng 2 là một phần của Khu đô thị dịch vụ thương mại cao cấp Cù Lao Phước Hưng - phân khu Phoenix thuộc đại đô thị Aqua City.

Ba lô trái phiếu được nhắc đến trong đợt công bố thông tin lần này đều được phát hành từ tháng 08/2020. Đây là các trái phiếu không chuyển đổi, không kèm chứng quyền, có tài sản bảo đảm và không phải nợ thứ cấp, với lãi suất phát hành 10%/năm.

Trong đó, lô trái phiếu NVJCH2024004 có quy mô phát hành 610 tỷ đồng, còn lô NVJCH2026006 có giá trị 355 tỷ đồng. Cả hai lô đều sẽ đáo hạn vào tháng 08/2026.

Đối với lô NVJCH2025005, giá trị phát hành ban đầu là 610 tỷ đồng. Sau các đợt thanh toán trước đó, dư nợ trái phiếu còn lưu hành ở mức khoảng 460 tỷ đồng và sẽ đáo hạn vào tháng 08/2027.

Việc tiếp tục sử dụng tài sản gắn với dự án Đảo Phượng Hoàng 2 để bảo đảm cho các khoản tín dụng quy mô lớn cho thấy vai trò quan trọng của quỹ đất thuộc Aqua City trong hoạt động huy động vốn và sắp xếp tài chính của các doanh nghiệp trong hệ sinh thái Novaland.

Lợi nhuận giảm, nợ phải trả vẫn ở mức cao

Về tình hình kinh doanh, Công ty CP Đầu tư Địa ốc No Va ghi nhận lợi nhuận sau thuế năm 2025 đạt khoảng 77 tỷ đồng, giảm 31% so với năm trước đó.

Tại thời điểm cuối năm 2025, vốn chủ sở hữu của doanh nghiệp đạt gần 6.951 tỷ đồng. Trong cơ cấu vốn chủ, vốn điều lệ chiếm 5.577 tỷ đồng, lợi nhuận sau thuế chưa phân phối đạt gần 608 tỷ đồng và lợi ích cổ đông không kiểm soát ở mức khoảng 766 tỷ đồng.

Trong khi đó, tổng nợ phải trả của doanh nghiệp ghi nhận gần 8.600 tỷ đồng, giảm khoảng 300 tỷ đồng so với cuối năm trước. Cơ cấu nợ cho thấy các khoản phải trả khác chiếm hơn 7.100 tỷ đồng, còn dư nợ trái phiếu ở mức trên 1.400 tỷ đồng.

Động thái tiếp tục sử dụng tài sản bảo đảm cho cả nghĩa vụ trái phiếu và các khoản tín dụng mới diễn ra trong bối cảnh Novaland và các công ty thành viên đang triển khai nhiều hoạt động tái cơ cấu nguồn vốn, đồng thời xử lý các giao dịch chuyển nhượng nội bộ nhằm tối ưu hóa cấu trúc sở hữu và dòng tiền.