Khối ngoại bán ròng hơn 92.000 tỷ đồng từ đầu năm, lập kỷ lục mới

Thị trường chứng khoán khép lại tháng 7 với nhịp điều chỉnh mạnh khi VN-Index giảm 127,7 điểm, tương đương 6,85%, xuống 1.735,78 điểm. Thanh khoản trên HOSE tăng nhẹ lên 14.518 tỷ đồng/phiên nhưng vẫn thấp hơn 37,6% so với mức bình quân của 5 tháng đầu năm, phản ánh dòng tiền vẫn duy trì trạng thái thận trọng.

Áp lực bán lan rộng ở nhóm vốn hóa lớn, đặc biệt là cổ phiếu ngân hàng. Nhóm này lấy đi tổng cộng 51 điểm của VN-Index, trong đó TCB tác động tiêu cực nhất, tiếp đến là VPB, MBB, SHB, HDB, EIB, VIB và ACB. Ngoài ra, các mã như PNJ, MWG, FPT, HPG, VIC, GEX, SSI, MSN và VJC cũng gây sức ép đáng kể lên chỉ số.

Ở chiều ngược lại, lực đỡ của thị trường chủ yếu đến từ một số ít cổ phiếu vốn hóa lớn. VNM là mã đóng góp tích cực nhất cho VN-Index, theo sau là GMD, NVL, HCM, VPI và FRT. Tuy nhiên, mức tăng của các cổ phiếu này không đủ bù đắp áp lực giảm trên diện rộng.

Điểm đáng chú ý trong tháng là nhà đầu tư nước ngoài tiếp tục duy trì xu hướng rút vốn. Khối ngoại bán ròng 11.592,5 tỷ đồng, trong đó bán ròng qua khớp lệnh 8.126,6 tỷ đồng. Lũy kế từ đầu năm đến nay, giá trị bán ròng đã lên tới 92.280 tỷ đồng, tương đương khoảng 3,54 tỷ USD, mức cao nhất từ trước đến nay.

Dòng vốn ngoại vẫn có điểm sáng khi mua ròng tại nhóm thực phẩm - đồ uống và xây dựng, vật liệu. Các cổ phiếu được mua ròng mạnh gồm VNM, VIC, MCH, VND, HDB, MWG, LPB, BMP, HVN và VSC. Ngược lại, áp lực bán tập trung vào nhóm ngân hàng với các mã TCB, VPB, STB, ACB, cùng PNJ, SSI, VHM, FPT và VIX.

Trái ngược với khối ngoại, nhà đầu tư cá nhân tiếp tục đóng vai trò lực đỡ của thị trường khi mua ròng 15.966,2 tỷ đồng, trong đó mua ròng qua khớp lệnh 7.623,2 tỷ đồng. Dòng tiền chủ yếu hướng vào nhóm ngân hàng với ACB, TCB, VPB, TPB, bên cạnh các cổ phiếu như PNJ, VIX, VHM, SSI, MSN và HCM.

Khối tự doanh các công ty chứng khoán bán ròng 321,8 tỷ đồng, riêng giao dịch khớp lệnh bán ròng 1.384,8 tỷ đồng. Dòng tiền tự doanh tập trung mua MWG, FPT, VPB, VCB, REE, VGC, HAH, GMD, BSR và TCB, trong khi bán mạnh các mã bất động sản như VHM, VIC, KDH cùng HPG, CTG, ACB và HDB.

Trong khi đó, nhà đầu tư tổ chức trong nước bán ròng 4.051,9 tỷ đồng, nhưng lại mua ròng 1.888,2 tỷ đồng qua khớp lệnh. Dòng tiền của nhóm này rút khỏi dịch vụ tài chính với các mã ACB, VIX, HCM, MSN, LPB, HPG, PDR và MSB, đồng thời tăng tỷ trọng tại nhóm bất động sản thông qua VIC, VHM, NVL, KBC cùng một số cổ phiếu ngân hàng.

Xét theo cơ cấu dòng tiền, ngân hàng, chứng khoán và bất động sản vẫn là ba nhóm thu hút giao dịch lớn nhất trong tháng 7. Tuy nhiên, tỷ trọng dòng tiền vào ngân hàng giảm còn 27,3% từ mức 29,1% của tháng trước, trong khi môi giới chứng khoán tăng lên 18,2% và nhóm hàng cá nhân tăng từ 0,4% lên 2,3%. Dòng tiền cũng cải thiện tại bất động sản, thực phẩm - đồ uống, tài nguyên cơ bản và dầu khí.

Theo quy mô vốn hóa, dòng tiền có xu hướng dịch chuyển nhẹ từ nhóm VN30 sang nhóm cổ phiếu vốn hóa vừa và nhỏ. Tỷ trọng giao dịch của VN30 giảm xuống 59%, trong khi VNMID tăng lên 33,3% và VNSML lên 4,2%. Thanh khoản của cả ba nhóm đều cải thiện so với tháng trước, nhưng mức tăng mạnh hơn ở nhóm vốn hóa vừa và nhỏ chưa đủ giúp cải thiện diễn biến giá khi toàn bộ ba nhóm chỉ số đều giảm điểm trong tháng 7.