Gửi 5 triệu đồng mỗi tháng, kênh đầu tư này cho kết quả cao hơn tiết kiệm tới 60%

Tại chương trình Fund Insider do Fmarket tổ chức, ông Phạm Lê Duy Nhân, Giám đốc Quản lý Danh mục đầu tư Công ty Liên doanh Quản lý Quỹ Đầu tư Chứng khoán Vietcombank (VCBF), đã chia sẻ nhiều dữ liệu đáng chú ý về hiệu quả đầu tư quỹ mở trong dài hạn.

Theo vị chuyên gia, thay vì dành quá nhiều thời gian để dự đoán diễn biến ngắn hạn của thị trường, nhà đầu tư nên tập trung vào ba nguyên tắc quan trọng gồm đầu tư dài hạn, duy trì trạng thái đầu tư liên tục và giải ngân định kỳ.

Đây là những yếu tố được đánh giá có tác động lớn đến hiệu quả đầu tư hơn so với việc cố gắng xác định thời điểm mua bán tối ưu.

Đầu tư dài hạn giúp giảm rủi ro thua lỗ

Theo dữ liệu của quỹ VCBF Blue Chip Fund (VCBF-BCF), thời gian nắm giữ càng dài thì xác suất thua lỗ càng giảm đáng kể.

Cụ thể, nhà đầu tư mua chứng chỉ quỹ VCBF-BCF và nắm giữ từ 5 năm trở lên ghi nhận mức lợi suất dao động từ 3,9% đến 21,9%/năm, bất kể thời điểm tham gia là khi thị trường ở vùng đỉnh hay vùng đáy.

Đại diện VCBF cho biết trong hơn 12 năm hoạt động của quỹ, chưa ghi nhận trường hợp nào nắm giữ VCBF-BCF từ 5 năm trở lên bị thua lỗ.

Nếu kéo dài thời gian đầu tư lên 7 năm, mức sinh lời thấp nhất đạt khoảng 7,9%/năm và cao nhất lên tới 18,3%/năm. Đối với thời gian nắm giữ từ 10 năm trở lên, lợi suất dao động từ 12,8% đến 15,5%/năm.

Theo ông Nhân, đây là minh chứng cho thấy thời gian là một trong những yếu tố quan trọng nhất giúp nhà đầu tư vượt qua các biến động ngắn hạn của thị trường và tích lũy lợi nhuận bền vững.

Đừng cố gắng "canh" thị trường

Thông điệp thứ hai được đại diện VCBF nhấn mạnh là duy trì trạng thái đầu tư liên tục thay vì liên tục mua bán theo biến động ngắn hạn.

Theo số liệu được công bố, khoản đầu tư ban đầu 1 tỷ đồng vào quỹ VCBF-BCF từ thời điểm thành lập đến nay có thể tăng lên khoảng 4,3 tỷ đồng nếu nhà đầu tư nắm giữ liên tục.

Ngược lại, nếu bỏ lỡ chỉ 3 phiên tăng mạnh nhất của thị trường, giá trị tài sản sẽ giảm xuống còn khoảng 3,2 tỷ đồng. Trường hợp bỏ lỡ 10 phiên tăng mạnh nhất, quy mô tài sản chỉ còn khoảng 2,2 tỷ đồng, tương đương mất gần một nửa thành quả đầu tư.

Theo ông Nhân, các phiên tăng mạnh nhất và giảm mạnh nhất thường xuất hiện rất gần nhau. Điều này khiến việc dự đoán chính xác thời điểm mua bán gần như là nhiệm vụ rất khó thực hiện đối với phần lớn nhà đầu tư.

Trong thực tế, nhiều người thường bán ra sau những nhịp giảm mạnh do tâm lý lo ngại, từ đó vô tình bỏ lỡ các phiên phục hồi mạnh ngay sau đó.

Đầu tư định kỳ vượt xa gửi tiết kiệm

Bên cạnh đầu tư dài hạn và duy trì trạng thái đầu tư liên tục, đầu tư định kỳ được đánh giá là công cụ phù hợp với phần lớn nhà đầu tư cá nhân.

Theo VCBF, việc chia nhỏ dòng tiền để giải ngân theo chu kỳ cố định giúp giảm rủi ro mua vào ở vùng giá cao, hạn chế tác động của cảm xúc và giảm áp lực tâm lý trong những giai đoạn thị trường biến động mạnh.

Dữ liệu lịch sử của quỹ VCBF-BCF cho thấy mức sụt giảm tạm thời của danh mục đầu tư theo phương pháp tích sản hàng tháng thường thấp hơn đáng kể so với hình thức giải ngân một lần.

Đáng chú ý, với số tiền đầu tư định kỳ 5 triệu đồng mỗi tháng vào VCBF-BCF trong gần 12 năm qua, giá trị tài sản tích lũy hiện cao hơn khoảng 60% so với phương án gửi tiết kiệm định kỳ cùng số tiền trong cùng khoảng thời gian.

Theo VCBF, phép so sánh được xây dựng trên giả định lãi suất tiền gửi luôn cao hơn khoảng 1 điểm phần trăm so với lãi suất huy động của Vietcombank trong từng giai đoạn.

Từ các dữ liệu lịch sử, đại diện VCBF cho rằng nhà đầu tư quỹ mở không nên quá chú trọng vào việc dự báo diễn biến ngắn hạn của thị trường. Thay vào đó, việc kiên trì với chiến lược đầu tư dài hạn, duy trì trạng thái đầu tư liên tục và giải ngân định kỳ mới là những yếu tố mang tính quyết định đối với hiệu quả đầu tư trong dài hạn.