Techcombank chuẩn bị cho chu kỳ tăng trưởng mới bằng AI và nguồn vốn

MBS Research vừa công bố báo cáo cập nhật kết quả kinh doanh quý II/2026 và kế hoạch năm 2026 của Ngân hàng TMCP Kỹ thương Việt Nam (Techcombank - Mã: TCB) sau buổi gặp gỡ nhà đầu tư. Báo cáo cho thấy bức tranh tăng trưởng của ngân hàng đang có sự dịch chuyển, khi tín dụng bất động sản chững lại trong ngắn hạn nhưng các động lực mới về công nghệ và huy động vốn tiếp tục được đẩy mạnh.

Theo MBS Research, Techcombank cho biết giá bất động sản sơ cấp trong quý II tiếp tục tăng khoảng 12% tại Hà Nội và 8% tại TP. HCM. Ngân hàng cũng không ghi nhận hiện tượng giảm giá tại các dự án đang tài trợ, cho thấy diễn biến thị trường chưa ảnh hưởng đến chất lượng danh mục cho vay.

Giá trị giải ngân cho vay mua nhà mới đạt 18.600 tỷ đồng trong quý II, giảm khoảng 12.000 tỷ đồng so với mức 30.600 tỷ đồng của quý I. Ban lãnh đạo cho biết nguyên nhân chủ yếu là thiếu các dự án quy mô lớn và một số dự án đã hoàn thành, thay vì nhu cầu mua nhà suy yếu.

Techcombank kỳ vọng giá trị giải ngân sẽ phục hồi lên khoảng 30.000 tỷ đồng mỗi quý từ quý III. Trong bối cảnh người mua nhà thận trọng hơn, một số chủ đầu tư đã triển khai các chương trình ưu đãi để thúc đẩy giao dịch, qua đó hỗ trợ nguồn cung tín dụng mới trong thời gian tới.

Song song với hoạt động tín dụng, Techcombank tiếp tục coi chuyển đổi số và AI là công cụ nâng cao hiệu quả vận hành. Theo ngân hàng, AI đã giúp năng suất của bộ phận phát triển phần mềm tăng khoảng 50%, trong khi năng suất của đội ngũ quản lý quan hệ khách hàng cải thiện 30-40%.

Ngân hàng cho biết đã đào tạo kỹ năng AI cốt lõi cho toàn bộ nhân viên và xây dựng nền tảng X Studio với hơn 300 AI Agent. Việc ứng dụng AI cũng bắt đầu phản ánh vào hiệu quả hoạt động khi tỷ lệ chi phí trên thu nhập (CIR) giảm, còn thu nhập hoạt động trên mỗi nhân sự tăng hơn 20% trong năm.

Đây là một phần trong chiến lược phát triển 5 năm của Techcombank với mục tiêu tăng gấp đôi số lượng khách hàng, gấp đôi thị phần doanh thu và tăng gấp bốn lần thu nhập hoạt động. Riêng tại TCBS, thời gian phát triển sản phẩm đã rút ngắn khoảng 26% nhờ ứng dụng AI.

Cùng với đầu tư công nghệ, Techcombank tiếp tục mở rộng dư địa tăng trưởng thông qua tài trợ các dự án hạ tầng và định vị Trung tâm Tài chính quốc tế (VIFC) là cơ hội phát triển mới. Theo ước tính của ngân hàng, Việt Nam sẽ cần khoảng 1.100 tỷ USD vốn hình thành trong 5 năm tới, trong đó khoảng 200 tỷ USD dự kiến huy động từ nước ngoài, mở ra cơ hội để Techcombank đóng vai trò cầu nối giữa nhà đầu tư quốc tế và các dự án trong nước.

Ở mảng chứng khoán, TCBS đặt mục tiêu doanh thu năm 2026 vượt 13.000 tỷ đồng, tăng 26%, trong khi lợi nhuận trước thuế đạt 7.500 tỷ đồng, tăng 18%. Sau 6 tháng đầu năm, công ty đã hoàn thành khoảng 47% kế hoạch lợi nhuận và theo MBS Research, vẫn còn dư địa tăng trưởng khi tỷ lệ cho vay ký quỹ trên vốn chủ sở hữu ở mức thấp, còn mảng ngân hàng đầu tư và phân phối trái phiếu bán lẻ được kỳ vọng tiếp tục cải thiện trong nửa cuối năm.

Để đáp ứng nhu cầu tăng trưởng dài hạn, Techcombank tiếp tục đa dạng hóa nguồn vốn bằng cách gia tăng vốn bán buôn kỳ hạn dài và mở rộng huy động từ thị trường quốc tế. Theo MBS Research, ngân hàng đã thu xếp khoản vay 200 triệu USD từ Ngân hàng Đầu tư châu Âu (EIB) cho các dự án bền vững, đồng thời đang hoàn tất khoản vay hợp vốn khoảng 1 tỷ USD với các ngân hàng nước ngoài.

Ngân hàng cho biết việc điều chỉnh quy định tại Thông tư 25 về tỷ lệ sử dụng vốn ngắn hạn cho vay trung và dài hạn không tạo ra tác động đáng kể do Techcombank đã áp dụng các tiêu chuẩn quản trị thanh khoản theo Basel III với yêu cầu cao hơn quy định hiện hành. Cơ cấu nguồn vốn tiếp tục được cân bằng giữa tiền gửi khách hàng ngắn hạn và nguồn vốn bán buôn kỳ hạn 3-4 năm để phù hợp với kỳ hạn tài sản.

Kết thúc quý II, ban lãnh đạo Techcombank đánh giá cơ cấu hình thành nợ, bao gồm nợ nhóm 2 và nợ xấu, gần như đi ngang và chưa ghi nhận áp lực đáng kể. Tỷ trọng dư nợ dành cho các chủ đầu tư bất động sản tăng lên 32% tổng dư nợ tín dụng, song ngân hàng đặt mục tiêu giảm xuống dưới 30% vào cuối năm thông qua việc phân phối một phần dư nợ cho các nhà đầu tư và tổ chức, qua đó tiếp tục kiểm soát rủi ro trong giai đoạn tăng trưởng tiếp theo.